互联网银行年报业绩亮眼背后风险机遇并存未.源泉

互联银行年报业绩亮眼背后：风险机遇并存，未来前景无限

贷天眼获悉，近期五家互联银行微众银行、新银行、商银行、中关村银行和苏宁银行分别披露了各自2018年的年报数据。从披露的数据来看，四家银行整体业绩十分亮眼，尤其在互联银行深耕的服务小微企业方面更是取得不俗成绩。

业绩亮眼

商银行发布的2018年年度报告显示，截至2018年末，商银行营业收入为62.84亿元，同比增长46.96%；净利润为6.71亿元，同比增长66.09%。截至年末累计服务小微企业和小微经营者客户1227万户，户均余额2.6万元。信贷风险状况总体可控，年末不良贷款率1.3%。

新银行年报数据显示，2018全年营业收入13.35亿元，较上年大涨272.34%；净利润为3.68亿元，较上年增加5.38亿元，实现扭亏为盈。截至年末，银行资产总额为361.57亿元，较上年末增长122%。客户已覆盖全国31个省市，客户总数1905万人，累计放款5733万笔，累计放款金额1601亿元。

中关村银行年报显示，该行2018年实现营业收入4.33亿元、净利润8988.54万元。营业收入构成中，中关村银行去年利息净收入2.72亿元，此外暴增的投资收益贡献明显。

苏宁银行的年报数据显示，苏宁银行2018年实现营收4.5亿元、净利润355.1万元，相较于2017年营收1.4亿元、净利18.9万元，同比分别增长了221%和1779%。

微众银行财报显示，其主营业务包括吸收公众、主要是个人及小微企业存款，针对个人及小微企业发放短期、中期和长期贷款的等方面。2018全年，微众银行营业收入为100.3亿元，较上年同期67.48亿元上涨48.63%；净利润为24.74亿元，2017年为14.48亿元，同比上涨70.85%。

从年报数据来看，商银行2018年的业绩增速相对稳健，去年利息净收入46.23亿元，尽管较一年前下降了接近13%，但在总营收占比中仍然高达73.57%。从各家银行披露的年报数据整体来看，共同点是五家互联银行都在积极揽储优化负债结构，存款规模呈大幅增长趋势。

互联银行发展史

通俗意义上来讲，互联银行是指借助现代数字通信、互联、移动通信及物联技术，通过云计算、大数据等方式实现为客户提供存款、贷款、支付、结算、汇转、电子票证、电子信用、账户管理、货币互换、P2P金融、投资理财、金融信息等全方位无缝、快捷、安全和高效的互联贷款服务机构。

2014年12月28日，国内首家互联银行微众银行官正式上线，微众银行的定位为服务个人消费者和小微企业客户的民营银行，充分发挥股东优势，打造“个存小贷”特色业务品牌，为个人消费者和小微企业客户提供优质金融服务。

公开资料显示，微众银行注册资本达到30亿人民币，其中腾讯认购该行总股本的30%，为微众银行的最大股东。

2015年1月4日，在总理的见证之下，微众银行正式发放了国内首笔络贷款，这在互联银行发展历程中可以说是标志性的事件。

2015年5月15日，微众银行推出首款互联金融产品“微粒贷”，微众银行个人客户数已超600万，推出10个月后，“微粒贷”主动授信已超3000万人，累计发放贷款超过200亿元。

微众银行在借助腾讯强大的互联和社交资源的情况下一路高歌猛进，此时在互联银行中并没有任何竞争对手可言，直到国内第二家互联银行正式诞生，赛道才逐渐开始热闹起来。

2015年6月25日，由阿里旗下蚂蚁金服发起设立的浙江商银行在杭州正式开业，作为国内第二家互联银行，商银行同样在互联和电商资源上拥有得天独厚的优势，互联银行开始进入双雄争霸的时代。

随着微众银行和商银行在互联银行业务方面齐头并进，2015年成立的其它三家互联银行也在逐步摸索行业经营模式，比如华瑞银行计划通过打造基于移动端个人经营平台来实现，不仅打造银行或直销银行，而且打造一个平台，基于互联模式来开展业务；而天津金城银行则设立了互联金融部，开发了资金归集平台、垂直电子商务平台、采购循环贷款等产品。

互联银行优势与劣势

互联银行借助自身强大的络资源不断地跑马圈地，比如微众银行借助腾讯旗下丰富的社交流量迅速在互联银行方面布局业务，而商银行借助阿里旗下集中的电商流量同样在互联银行方面混的风生水起，与传统银行相比，互联银行确实具备相当的优势，当然也存在各种尚未解决的劣势。

按照不低于农村劳动力平均收入标准优势：

1、较低的不良贷款率

据公开数据统计，2017年，商银行的贷款不良率为1.23%，微众银行的贷款不良率为0.64%，远远低于业内整体小微企业的贷款不良率2.75%。主要原因还是在于小额贷款和高水平的风控水平，较为有效的降低了互联银行的贷款不良率。

2、贷款流程简单便捷

互联银行的客户群体以中小客户为主，其贷款金额相较于传统银行要低许多，同时坏账风险就比较小，依托互联银行独有的风控体系和精准大数据相结合，免去了传统银行相对繁琐的审核手续和过程，放款时间可以精确到分秒。

3、拥有丰富的互联资源，用户群体可下沉到三四线城市的小客户

以微众银行和商银行为例，两家互联银行分别依托和支付宝等互联渠道资源和大数据分析结果，服务对象的可遍布全国各地，下沉到三四线城市的中小客户群体。

劣势

1、服务项目单一

互联银行主要面对个人和小微企业客户提供金融服务。而传统银行的覆盖范围则包含供应链金融、保理、跨境汇款、币种转换等较为全面的金融服务。相信伴随着互联银行的不断创新和发展，势必会在服务项目上具备更进一步的能力。

2、客户存款占比较低

以微众银行和商银行为例，财报数据显示2017年微众银行负债中的63%来自于同业及其它金融机构存款，客户存款占比只有7.25。商银行负债中的51.86%来自于同业及其它金融机构存款，客户存款占比达到34.22%。整体表现优于微众银行，但与传统银行相比并不出众。解决客户存款占比较低的痛点，是互联银行提升竞争力的关键因素。

风险与机遇并存

即便互联银行的不良贷款率较低，依然不能忽视风险，互联银行服务的客户群体更普惠更下沉，可能有超过半数的客户是来自二三四线城市

，这部分客户可能存在从未享受过正规金融机构授信的群体，缺乏个人征信记录。互联银行将面临不可避免的信用欺诈风险。

互联银行前景无限，不断为个人客户和小微企业带来便捷的贷款、理财和支付等金融服务，未来的互联银行领域一定会凝聚更多创新力量，共同践行普惠金融的目标，而面对风险，互联银行必须能够不断提高自身风控水平，丰富金融产品服务种类，以传统银行为榜样，把互联的优势发扬光大，真正让互联银行从小众变为大众，从幕后走到台前。